SCHD ETF는 상위 보유 종목의 매도 압력과 일일 수익률의 높은 상관관계로 인해 2023년 10월 19일 이후 급격한 하락을 경험했습니다. 암젠, 에브비, 펩시, 쉐브론, 시스코 시스템즈 및 홈디포를 포함한 몇몇 상위 보유 기업의 주가가 특히 하락했습니다. 투자자들은 이들 회사가 높은 품질 점수와 배당 수익률을 갖고 있기 때문에 추세가 이후 반전될 것으로 예상해야 합니다.
SCHD ETF 주가 현재
2023년 대부분 동안 70달러 수준을 유지한 후, 2023년 10월 19일까지 SCHD의 급격한 하락을 예상한 투자자는 거의 없었습니다. 이 인기 배당 ETF는 2023년 10월 27일까지 매일 계속 하락했습니다. 투자자들은 기본 상위 보유 종목에 무슨 일이 일어났는지 내부를 살펴볼 필요가 있습니다.
회사들이 3분기 실적을 발표한 후 상위 보유 종목에 대한 타격을 받았습니다. 특이하게도 이들은 다양한 분야을 대표하지만 모두 하락했습니다.
SCHD ETF는 다우존스 배당 100 지수의 총 수익률을 추적합니다. 잠재적인 세금 효율성을 제공하는 저비용 펀드이며, 펀드가 핵심 보유 역할을 하거나 다양한 포트폴리오를 보완하고, 품질과 지속 가능한 배당금을 갖춘 기업을 선택한다는 것입니다.
지난 5년간 SCHD:
지난 3개월 동안의 SCHD:
10월 중순 이후 SCHD ETF에게 무슨 일이 일어났습니까? 약 30개 주식이 상승하고 70개 이상이 하락했습니다.
지난주 상위 포지션 성과
지난 5일 동안 펀드의 약 2%(12.83%)를 차지하는 상위 보유 종목 중 6개 종목이 하락했습니다. 해당 회사는 다음과 같습니다.
높은 품질 점수와 배당 수익률을 감안할 때 투자자들은 해당 기업들이 역전될 것으로 예상해야 합니다. 품질 점수가 95/100 이상인 주식을 포함합니다.
암젠은 유럽 종양학회 총회에 참가하여 B세포 백혈병에 대한 BLINCYTO의 3상 연구 등록을 강조했습니다. 불행하게도 시장은 최근 대규모 거래를 성사시킨 제약회사들에게 후하지않습니다.
암젠과 SPDR S&P 바이오텍 ETF (XBI) 비교 차트입니다.
10월 6일, 암젠은 278억 달러 규모 의 호라이즌 테라퓨틱스 인수를 완료했습니다. 이 회사의 평가 등급은 약하며, 주가가 6월 225달러에서 261.57달러로 상승한 후 더욱 등급은 악화되었습니다.
에브비는 의약품 제조 부문에서도 최고의 보유 기업입니다. 주당 2.95달러의 비GAAP 수익을 게시한 후 지난주 주가는 4.8% 하락했습니다. GAAP 기준으로 1달러를 벌었습니다. 비GAAP 수치는 20억 4천만 달러의 무형자산 상각과 21억 달러의 무형자산 손상을 감안하여 조정되었습니다.
에브비 주식은 불리한 평가 점수와 약한 성장을 보이고 있으며, 이는 강력한 수익성으로 상쇄됩니다.
에브비를 헬스 케어 선택 ETF ( XLV )와 비교했습니다.
에브비 회사는 2025년부터 성장세로 복귀하고 10년 말까지 높은 한 자릿수 CAGR(연간 복합 성장률)을 기대하고 있습니다. 과민성대장증후군 적응증과 크론병 치료제인 Rinvoq에 대해 강력한 영업 마진을 보유하고 있습니다. 내년에도 46.5% 가이던스가 유지됩니다.
에브비 주식은 배당금을 4.7% 인상한 후 ETF에 대한 배당 성장 혜택이 더 높아졌습니다.
기술
기술 부문에서 시스코 시스템즈는 2023년 9월에 최고치를 기록했습니다. 네트워킹 거대 기업이 스플렁크를 280억 달러에 인수하겠다는 계약을 발표한 2023년 9월 21일에 낙관적인 분위기가 반전되었습니다. 31.9%의 높은 프리미엄을 제시했으며 현금으로 주당 157달러를 지불할 예정입니다. 스프렁크는 추가 모니터링 및 분석 기능을 통해 시스코의 제품을 향상시킵니다. 그러나 회사는 거래가 종료된 후 2년이 될 때까지 조정된 주당 순이익을 추가하지 않을 것입니다.
시스코가 2023 회계연도에 11%의 매출 성장을 달성했으며 이는 지난 10년 동안 가장 높은 매출 성장률입니다.
시스코와 QQQ 비교 차트입니다.
암젠과 마찬가지로 시스코의 평가 등급도 지난 3개월 동안 악화되었습니다. 시장은 앞으로의 잠재적인 약점을 대비해 주가를 가격 수준으로 낮추어야 했습니다.
브로드컴이 나스닥을 능가했습니다.
브로드컴은 YTD 50% 이상 상승한 강력한 매수 등급을 받았습니다. 거대 기술 기업이 VMW 인수에 대한 최종 승인을 앞두고 있습니다. 브로드컴은 하이퍼스케일 시장에서 두 자릿수 성장을 누리고 있습니다. 생성적 AI에 대한 높은 수요는 맞춤형 컴퓨팅 시장을 성장시키는 데 도움이 될 것입니다.
소비재
소비재 부문에서는 홈디포가 여름에 347달러를 돌파하지 못한 후 급락했습니다.
지난 분기에 보고된 -2.0%에 비해 비교 매출이 증가해야 합니다.
평가에서 "D" 등급을 받은 다각화된 식품 공급업체 펩시코는 강력한 결과를 기록했습니다. 매출은 전년 동기 대비 6.7% 증가한 234억 5천만 달러를 기록 했습니다. 이 규모의 회사에서 4~6%의 장기적인 유기적 성장 범위는 인상적입니다.
2024년에 펩시는 비즈니스에서 더 높은 비용과 인플레이션 압력을 예상합니다. CEO는 인플레이션에 맞춰 제품 가격을 아마도 2~3% 범위로 책정할 것이라고 말했습니다. 펩시는 필수소비재 ETF (XLP)보다 실적이 나빴습니다.
에너지주 폭락
쉐브론은 10.4% 하락한 6.72달러 하락했는데, 이는 2022년 6월 17일 이후로 이렇게 큰 하락은 본 적이 없습니다. 에너지 산업의 규제는 더 큰 기업이 헤쳐 나가야 하는 역풍입니다. 유가가 하락하면 쉐브론 인수에 비용이 많이 들지만 유가가 계속 상승하면 결과에 추가됩니다.
쉐브론 주식은 에너지 셀렉트 섹터 ETF (XLE) 보다 급격하게 낮습니다.
SCHD의 갑작스러운 하락은 단기 투자자들을 놀라게 할 것입니다. 상위 보유 주식의 성장 계획을 인식하는 장기 투자자는 걱정할 필요가 없습니다. 더 나은 밸류에이션으로 ETF 포지션을 늘릴 수 있는 기회입니다.
